计算方法
Call 内在价值为 max（股价 − 行权价，0）；Put 内在价值为 max（行权价 − 股价，0）。卖方加上权利金、买方扣除权利金，再乘以 100。Call 盈亏平衡价为行权价加权利金，Put 则为行权价减权利金。
长期投资 · 期权
下单以前，
先看清整笔交易。
把 Call 或 Put 合约变成一条可见的到期盈亏曲线，同时看清权利金、盈亏平衡点、最大盈利与最大亏损。
如何理解
权利金从来不是 免费的现金流。
本工具按一张标准的 100 股合约展示到期日内在价值与盈亏，并不会估算期权在到期前的市场价格。请用它理解合约义务与损失边界，而不要用它预测今天的期权应该值多少钱。
模型与数据卡
先检查计算，再决定是否相信结果。
这个工具回答什么计算一张标准 100 股期权合约在到期日的盈亏。它是到期损益图，不是期权定价或交易适当性模型。
数据谱系
不使用期权链、波动率曲面或行情数据。合约方向、日期、权利金、当前股价与行权价均由用户输入；到期日只用于显示剩余日历天数。
可见校验
情景表公开五个价格点的内在价值与净盈亏。在显示的盈亏平衡价上，除舍入误差外盈亏应为零。买方最大损失等于已付权利金；无备兑 Sell Call 明确标记为损失无限。
重要遗漏
到期前的期权价值还受剩余时间、隐含波动率、利率、股息、流动性、行权方式与指派影响。模型不含费用、税、保证金要求和多腿策略互动。卖方义务可能远超收到的权利金。
原始参考资料与数据来源
外部来源用于解释数据或方法，不代表其为 Rich2Fire 或工具结果背书。
证据摘要
这个工具建立在什么基础上？
期权到期盈亏计算器. 根据用户输入的合约条件，计算一张标准 100 股 Call 或 Put 在到期日的盈亏。
这是对实现依据的公开说明，并非专业认证。假设与边界比一个背书标志更重要。 更正原则.
- 模型版本
- 1.0
- 最近复核
- 证据基础
- 使用你的输入与公开公式
- 数据状态
- 无实时数据；结果只随你的输入变化
- 决策敏感度
- 财务假设会显著影响结果
引用此工具
让读者可以回到同一个版本。
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Rich2Fire. (2026). 期权到期盈亏计算器 (model version 1.0, reviewed 2026-10-10). https://rich2fire.com/zh/tools/options-payoff-calculator